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小美滴,中国估值最高的三只独角兽,从创立之初就不在BAT射程之内

小米和美团都成立于2010年初春,滴滴成立于2012年,而那个时间段,正是当下这一波创业大潮的起始期。那个时期,谁要是创业做个APP,比现在去创业大街搞个演讲要性感得多。
2016-01-25 09:28 · 微信公众号:接招     
   

小美滴,中国估值最高的三只独角兽,从创立之初就不在BAT射程之内

  本周,美团点评合并之后完成首笔融资——33亿美刀,新公司估值一举超过180亿美金,大体相当于30个当当网

  至此,中国独角兽的排位也随之发生变化。美团、点评合并之前,排在前面的是小米和滴滴,二者上一轮估值分别450亿美金和150亿美金。显然,新的美团点评公司已经跑到滴滴前面。

  这里并没有把蚂蚁金服、陆金所算上,因为它们不是真正意义上的创业公司,更像是富二代(此处没有丝毫贬义)。

  小米、美团点评、滴滴,我们暂且称之为『小美滴』,已然中国独角兽公司排名前三的『扛把子』。两家公司成立5年,一家公司成3年,就这么不知天高地厚地把一票成立七、八年甚至十年以上的老大哥甩在了后面,其中不少还是上市公司。Are you ok?

  不ok也没办法,这就是移动互联网的速度。

  小米和美团都成立于2010年初春,滴滴成立于2012年,而那个时间段,正是当下这一波创业大潮的起始期。那个时期,谁要是创业做个APP,比现在去创业大街搞个演讲要性感得多。但不得不承认,中国如今90%的独角兽都诞生于彼时,风口之下,必有勇夫。

  问题是:为什么是『小美滴』,而不是别人,跑到了最前面?

  回答这个问题之前,我们需要回忆一下,2010年到2012年之间的中国互联网江湖,是个婶儿么样的江湖。

  毫无疑问,当时*的时代背景,就是跨越——手机从功能机向智能机跨越,互联网从PC向手机跨越,产品从做网站向做APP跨越,创业从to C向to VC跨越……

  于是乎,所有人都在喊:变天了,屌丝创业者的春天来了,终于不用再看BAT的脸色了,王侯将相,宁有种乎!?

  坦率滴说,那是一个连BAT自己都紧张甚至心虚的年代。还记得3Q大战吗?肇始于2010年腾讯推出QQ医生,其后周教主持续发难,直到2012年,逼得小马哥祭出『二选一』的『杀手锏』,把故事推向高潮~

  这是那个年代的缩影:局外人在步步逼近,巨头手慌脚乱;革命的号角已经吹响,喇叭却不在自己手里;长者不愿交出棒子,后来者自信接班指日可期。

  所以我们看到,那两年随便鼓捣一个APP就能为刷榜公司带来不费收入。今天我们习以为常的to VC模式,很大程度上是源于刷榜。搞来搞去,还是拼流量。而这,正是BAT的看家本领。

  煮个栗子。前两天有篇新闻,说著名APP分发渠道、诞生于2009年年底的豌豆荚正在面临大规模裁人。我一向不喜欢以裁人或者招人来判断一个公司的状态,那可能是基本面的映射,却代表不了基本面。

  问题是,豌豆荚的基本面似乎从一开始就注定了:它跑的是一条属于巨头的赛道。虽然前面有孙正义上亿美元的力挺,虽然一度接近10亿美金独角兽俱乐部,虽然之前清高地拒绝了BAT的收购意向。

  但你做的事情,腾讯能做、百度能做、小米能做、360能做、UC也能做,甚至做得更好。关键是丫们还封杀你,你说气人不气人?

  前两年有句话特别流行,投资人问创业者:如果BAT也做,你该怎么办?后来创业者反击,问投资人:BAT也做投资,你们怎么办?多么提气的反问!呵呵,不过,今天来看,前一句依然是真理,后一句正在成为真理——只要你和BAT在一条跑道上,天下归根到底还是它们滴。今天来看,以19亿美金卖给百度的91是多么伟光正的一个Deal啊!不要成天揪着贴吧事件不放,Robin Li对中国互联网事业的贡献还是巨大滴:)

  呃,有点扯远了。。。回到正题,接着说『小美滴』。

  我一直认为,在这三家公司中,小米和滴滴(快的)是真正意义上的移动互联网公司,这个基因,是从娘胎里带来的,没有一丝PC的烙印,尽管雷军和程维都出身于PC时代。

  虽然王兴的美团最初是从网站做起的,但其商业模式是非常非常本地化的,这就注定了美团与移动互联网是『远亲近邻』的关系,而且王兴创立美团的背景也恰好赶上移动互联网的崛起,时差可以忽略不计。这又是美团与点评的不同之处,题外话,无需赘言。

  这并不是说,因为『小美滴』是移动互联网基因的公司,所以就成了估值最高的独角兽,这是两码事。核心在于,『小美滴』选择了BAT完全不擅长的跑道,移动互联网恰好是*的工具。

  小米是典型的例子。本来雷老板想把米聊做成一件马甲,声东击西,可还没穿上,就被微信给灭了。无奈只好把手机摆上台面,自此一路高歌猛进。为什么?对于在软件上顺手抄来抄去的腾讯来说,硬件完全是另一个世界,时间、空间,都不在自己这边。

  以美团为代表的团购模式,其核心竞争力根本就不在流量上,否则腾讯自己的团购业务也不至于关门大吉、百度也不至于把糯米买过去、阿里也不至于投资美团。对于线下千千万万小B商家的整合与运营,不是巨头们的DNA。

  滴滴同样如此,早期的订单,都是来自一线业务员们一张传单、一张传单死磕下来的,他们面对的群体,是与互联网最绝缘的群体、不是弹个QQ窗口就能立马覆盖的群体。完全拼的是线下,BAT无解。

  显然,不是BAT对『小美滴』三家公司无解,而是对『小美滴』所在的跑道无解。『小美滴』所在的跑道,甚至不在BAT的体育场内;对于新跑道,BAT除了资本输出,几乎没有任何建设性支持。

  做巨头做不了的事情,然后由巨头买单,这是过去五年中国现象级独角兽的生存之道。据说,美团和点评两家公司的历史融资之和,达到57亿美金。如果这个数字属实,那么,它已经超过了阿里和京东两家电商巨头IPO之前的历史融资之和!

  小米和滴滴同样是在一条崭新的跑道上被资本浇灌起来的,而成为『小美滴』的前提是,你首先没有成为新跑道上的Loser。某种程度上,『小美滴』只是踩着无数先烈尸体的跑道代言人。

  成为独角兽不难,难的是先找准跑道。对于新一波的创业者来说,新的跑道不仅要绕开BAT,也要考虑怎么规避『小美滴』之类的新巨头。

  当然,『小美滴』也并非铁板一块。如果我们按照严格的定义来看待『独角兽』——估值在10亿美金之上的非上市科技公司,您知道谁才是中国*的独角兽么?

  没错,就是那家2015年销售额超过800亿美金的『深圳土鳖』——华为

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