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新加坡开始「挑」富豪

优越的地理条件、较低的税率、开放的投资环境、整洁的城市环境和廉洁的治理体系,使得包括桥水基金的创始人雷·达里奥在内的许多低调的富豪选择了新加坡。
2023-03-21 11:32 · 时代周报  作者:刘沐轩,编辑:梁励   
   

一名富豪的移民,能给一个国家带来什么?

最常见的,就是富豪携带的大量财富可以促进投资与消费,还能创造就业,提高当地的整体劳动力素质。

新加坡深知这一点,政府在2004年首次推出旨在吸引*富豪的全球投资者计划(GIP),向有意在新加坡投资的富豪们授予*居留权。

优越的地理条件、较低的税率、开放的投资环境、整洁的城市环境和廉洁的治理体系,使得包括桥水基金的创始人雷·达里奥在内的许多低调的富豪选择了新加坡。

GIP计划对新加坡的贡献也十分亮眼。

新加坡贸工部兼文化、社区及青年部政务部长刘燕玲表示,GIP计划在2011年至2020年间,为新加坡创造了至少54.6亿新元(约合281亿元)的投资,并创造了超过2.4万个就业机会。

但随着想要申请新加坡*居留权的外国富豪越来越多,新加坡却开始收紧政策。

新加坡经济发展局在3月2日宣布,将提高GIP计划的投资移民门槛,投资所需的金额门槛大幅提高,部分方式甚至提高到原来的4至10倍。

新加坡开始对富豪“挑剔”起来。

一、有钱人太多的烦恼

精英治国、做亚洲乃至全球的金融中心,一直是新加坡的国策。

新加坡政府曾在2019年颁布了《雇佣法》的重大修正案,并计划到2030年,使得专业人员、经理、高管和技术人员(PMET)占据新加坡劳动力的三分之二。目前这一比例约为一半。

作为一个特殊的城市国家,新加坡似乎有条件做到这一点,该国也长期位居亚洲人均收入最高的国家。

根据伦敦投资咨询公司Henley&Partners的统计,新加坡目前有近25万名百万(美元)富翁,作为城市而言位居世界第五。其中,2022年迁入新加坡的百万富翁可能多达2800名,比2019年的1500人要多出87%。

新富豪的到来很快推高了当地娱乐场所的消费门槛,据称,一家新加坡酒吧的会员费已经高达50万新元(约合人民币256万元)。

不仅是娱乐方面的消费,这些富豪们还热衷于投资房产,使得本就昂贵的新加坡房租进一步上涨。

截至2022年12月,新加坡私人公寓的租金已经连续上涨21个月,带有公共福利属性的组屋租金也已连续上涨27个月,涨幅分别达到了31%和24.7%。其中,新加坡中部地区的月均房租上涨至每平方米62.08新元(约合人民币318元)。这一价格甚至超过中国香港,新加坡的房租已经成为亚洲最贵。

即便是在外界看来已经颇为富裕的新加坡民众,他们和真正的*富豪之间也必然存在着贫富差距。如果不算房产,大多数当地民众也还是高度依赖工资收入,对物价波动很敏感。而富豪的快速涌入,显然让新加坡本地居民有些吃不消了。

根据新加坡统计局的数据,2022年该国消费者价格指数(CPI)同比上涨6.1%,远高于2021年2.3%的涨幅。

星展银行的一项研究还发现,在120万名使用星展银行作为主要薪资记账银行的客户中,40%的人收入增长跟不上通胀。

尤其是月收入低于2500美元(约合人民币1.74万元)的家庭,其在过去一年内的支出平均增长了13.8%,而收入仅平均增长2.5%。数据显示,他们收入的94%都会花光,几乎没有无法增加存款。

没钱的新加坡人花光了收入,有钱的新加坡人则更愿意储蓄了。

大华银行的调查显示,近70%的新加坡人担心家庭开支增加。与2022年的前六个月相比,大华银行在去年7、8月份客户的定期存款总额同比飙升了370%。同期,新加坡储蓄债券和国库券等政府证券的购买量同比激增462%。

在这种情况下,除了拨款补贴民众外,新加坡政府还得限制富人。新加坡在2月份宣布对高价值的财产和豪华汽车加税,并在3月宣布提高GIP的门槛。

二、非*富豪“勿扰”

刘燕玲此前透露,2020年至2022年,约有200名外国富豪通过新加坡的GIP计划获得新加坡*居民身份。

这些人的身价动辄千万,甚至上亿。要知道,外国人想通过GIP获得*居留权,投资移民的金额门槛统一为250万新元(约合人民币1285万元)。但在3月15日之后,这些钱就远远不够了。

最简单,也是投资金额门槛*的一种方式,是向新加坡的商业实体或现有业务中投资,此前250万新元的门槛将被提高到1000万新元(约合人民币5140.7万元)。

第二种方式是向新加坡GIP基金中投资,该基金是专门针对新加坡企业的风险投资基金,由专业的基金经理管理。改革后,投资门槛将从250万新元提高到2500万新元(约合1.28亿元)。

而第三种方式则面对富豪家族,此前的制度要求,投资者需要向新的或现有的富豪家族资产管理办公室投资250万新元,办公室所管理的总资产至少为2亿新元(约合人民币10.24亿元)。

新制度实施后,投资者将无法通过投资已有的家族办公室来取得*居留权。只有在新加坡重新设立一家管理资产至少2亿新元的单一家族办公室,并至少保证5000万新元(约合人民币2.56亿元)的资产部署在新加坡“本地投资”的类别内才可获得*居留权。

此外,新规定还对富豪创造的高端人才就业提出了要求。

原本,投资者在*个五年*居留期满后,如果要更新再入境准证,需额外雇佣10人,其中至少5人必须是新加坡公民。新规定则要求投资者雇用至少30名员工,其中至少15名必须是新加坡公民。

值得一提的是,光有钱还不够,新加坡还要求这些富豪们有足够的发展潜力,不欢迎“躺平”的暴发户。

而家族企业继承人,则需要其企业年营业额达到5亿新元(约合人民币25.6亿元),申请人的直系亲属必须拥有公司30%的股份。创业公司的估值也需要达到5亿新元,并且必须由知名的风险投资或私募股权公司投资。企业从事的领域也的大多限定在高新技术产业。

对于新规的实施,经济发展局颇有底气地解释称,尽管全球的许多“避税天堂”都在开出更好的条件,竞相吸引高素质的企业主和资本所有者,但新加坡的最新举措“只吸引*的企业主”。

三、新加坡的底气

事实上,历史经验证明,新加坡优中选优的策略不会吓跑真正的*富豪们。

此前,新加坡政府就曾多次要求这些来到新加坡的富豪们加大投资,也没有吓跑他们。根据新加坡新版《所得税法》的130条,由家族办公室直接管理或建议成立的*基金规模至少为1000万新元(约合人民币5119万元),并要在两年内达到2000万新元(约合人民币1.02亿元)。

根据新加坡政府的估计,新加坡目前拥有约700个富豪家族办公室,多于2020年底的400个,是2017年的七倍。

对此,新加坡毕马威房地产和资产管理税务合伙人Pearlyn Chew认为,新加坡认为自己比其他金融中心更具“内在价值”,例如有利的商业环境、政治稳定,在教育和医疗保健方面也具有良好标准的生活质量。

此外,新加坡的决策还有利于缓解*外国富豪们与本地中产之间的矛盾,创造就业并维持稳定的社会环境,实现双赢。

与2021年相比,2022年新加坡有一组数据十分出色。在疫情以来,全球贫富差距普遍增加的大环境下,新加坡的贫富差距居然逆势缩小了。

据新加坡统计局的数据,2017年至2022年期间,收入前90%的居民就业家庭成员,每年的实际收入平均增长1.5%~3%,而收入前10%的居民就业家庭成员则仅录得平均每年0.4%的涨幅。

在衡量收入差距的基尼系数上,2022年新加坡的基尼系数也从0.444下降至0.437。经政府转移支付和税收调整后,基尼系数甚至降至0.378。

这一数字甚至仅次于新加坡的历史*水平,2020年该国的基尼系数曾低至0.375。

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