银保监会将成历史，「一行两会」格局生变

时隔五年，金融机构又迎来一次大调整。

3月7日，在第十四届全国人民代表大会*次会议上，国务院机构改革方案公布。其中，金融机构改革成为本次国务院机构改革的重点。在13条改革方案中，有6条是关于金融改革的：组建国家金融监督管理总局；深化地方金融监管体制改革；中国证券监督管理委员会调整为国务院直属机构；统筹推进中国人民银行分支机构改革；完善国有金融资本管理体制；加强金融管理部门工作人员统一规范管理。

当取消银保监会、组建国家金融监督管理总局的消息发出后，更是引发了市场的极大关注。

国务委员兼国务院秘书长肖捷在说明会上表示，党的二十大作出明确部署，要依法将各类金融活动全部纳入监管。为解决金融领域长期存在的突出矛盾和问题，在中国银行保险监督管理委员会基础上组建国家金融监督管理总局，统一负责除证券业之外的金融业监管，强化机构监管、行为监管、功能监管、穿透式监管、持续监管，统筹负责金融消费者权益保护，加强风险管理和防范处置，依法查处违法违规行为，作为国务院直属机构。

为加强金融消费者合法权益保护，统一规范金融产品和服务行为，把中国人民银行对金融控股公司等金融集团的日常监管职责、有关金融消费者保护职责，中国证券监督管理委员会的投资者保护职责划入国家金融监督管理总局。不再保留中国银行保险监督管理委员会。

近年，随着金融业经营综合化趋势和金融科技创新不断，风险外溢特征愈发凸显，深化金融体制改革迫在眉睫，金融监管趋势也从分业监管转向综合监管。

对于本次国务院金融机构改革，金融系统业内人士武忠言告诉《中国企业家》，防范化解风险是金融业永恒的主题。过往分业监管体制下侧重于机构监管的老套路已远远不适应新形势新要求，因此强化机构监管、功能监管、行为监管、穿透式监管、可持续监管势在必行。

中泰资本董事王冬伟也告诉《中国企业家》，此次国务院机构改革金融方面的调整，主要是为了更好地加强对金融行业的监管和风险防控。银保监会取消，组建国家金融监督管理总局，也是为了解决监管“分散”等问题。

“原来银保监会既监管银行，也监管保险，这在一定程度上导致监管的难度大，同时也可能导致监管分散，难以形成有效监管。而新组建的国家金融监督管理总局，则是将银行、保险、金控等金融机构的监管整合在一起，更加便于协同监管。”王冬伟表示。

01、“一行两会”终结

2018年，银保监会成立，开启了金融监管“一行两会”的新格局。

2018年3月13日，在第十三届全国人民代表大会*次会议上，国务院机构改革方案公布，其中包括：组建中国银行保险监督管理委员会，不再保留中国银行业监督管理委员会、中国保险监督管理委员会。

方案提到，金融是现代经济的核心，必须高度重视防控金融风险、保障国家金融安全。为深化金融监管体制改革，解决现行体制存在的监管职责不清晰、交叉监管和监管空白等问题，强化综合监管，优化监管资源配置，更好统筹系统重要性金融机构监管，逐步建立符合现代金融特点、统筹协调监管、有力有效的现代金融监管框架，守住不发生系统性金融风险的底线。

将中国银行业监督管理委员会和中国保险监督管理委员会的职责整合，组建中国银行保险监督管理委员会，作为国务院直属事业单位。主要职责是，依照法律法规统一监督管理银行业和保险业，维护银行业和保险业合法、稳健运行，防范和化解金融风险，保护金融消费者合法权益，维护金融稳定。

将中国银行业监督管理委员会和中国保险监督管理委员会拟订银行业、保险业重要法律法规草案和审慎监管基本制度的职责划入中国人民银行。

时隔五年，国务院金融机构再次调整，金融监管格局也将从“一行两会”变成“一行一局一会”的新格局，即国家金融监督管理总局、中国人民银行和证监会。

在银保监会（国务院直属事业单位）基础上组建的国家金融监督管理总局（国务院直属机构）级别更高。此次金融机构改革，中国人民银行有关金融消费者保护的职责，证监会的投资者保护职责也将划入国家金融监督管理总局，在业内人士看来，这将进一步促进金融消费者权益保护工作的统筹和提升。

此外，央行对金融控股公司等金融集团的日常监管职责也将划入国家金融监督管理总局，这也将有利于金融监管工作的开展。

而看懂APP联合创始人由曦告诉《中国企业家》，这些举措都有利于提高金融监管效率和效果。

02、近年金融机构改革：从分业监管转向综合监管

40年间，我国金融监管经历了混业监管，到分业监管，再到综合监管几个阶段。

混业监管主要是计划经济时期的金融监管形态。当时主要由中国人民银行主导——兼具作为金融监管机构的央行职能和作为经营银行业务的商业银行职能。

从1992年开始，随着资本市场逐渐成长，金融监管进入分业监管时代。1992年，成立国务院证券委员会、证监会，中国人民银行将证券期货市场的监管权移交；1998年，保监会成立，开始负责对保险业统一监管；2003年，银监会正式组建，形成以人民银行、银监会、证监会、保监会“一行三会”为主导的分业监管格局。

2017年，第五次全国金融工作会议提出设立金融稳定和发展委员会，作为国务院统筹协调金融稳定和改革发展重大问题的议事协调机构。同年11月，党中央、国务院同意批准金稳委成立。

直到2018年3月，为深化金融体制改革、顺应综合经营趋势、落实功能监管和加强综合监管，《深化党和国家机构改革方案》将银监会和保监会合并，组建中国银行保险监督管理委员会（即银保监会）。

至此，“一行三会”成为历史，我国金融监管进入“一行两会”时代。

在由曦看来，金融监管机构的不断调整，是为了适应新时代金融发展变化和需求，推动形成更加科学合理的金融体制和制度。

此前，去年12月，银保监会主席郭树清曾在《人民日报》撰文称，现代科技的广泛应用使金融业态、风险形态、传导路径和安全边界发生重大变化。互联网平台开办金融业务带来的特殊挑战，一些平台企业占有数据、知识、技术等要素优势，并与资本紧密结合。如何保证公平竞争、鼓励科技创新，同时防止无序扩张和野蛮生长，是我们面临的艰巨任务。数据安全、反垄断和金融基础设施稳健运行成为新的关注重点。监管科技手段与行业数字化水平的差距凸显。

金融机构公司治理与高质量发展要求相比仍有差距。一些银行、保险公司的管理团队远不能适应金融业快速发展、金融体系更加复杂和不断开放的趋势。近年发生的金融风险事件充分表明，相当多的金融机构不同程度地存在党的领导逐级弱化、股权关系不透明、股东行为不审慎、关联交易不合规、战略规划不清晰、董事高管履职有效性不足和绩效考核不科学等问题。解决这些治理方面的沉疴痼疾仍须付出艰苦努力。

从分业监管走向综合监管，也是应对目前我国金融风险问题更有效的方式。在王冬伟看来，随着互联网金融和金融科技的发展，也有一些新的金融业态和业务模式出现，这些举措可以解决监管领域的矛盾和问题，同时也是为了适应金融业务和市场变化的需求。

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